在商业活动中，股权协议的效力及其所引发的责任问题常常是各方关注的焦点。尤其是当协议未经正式注册登记而生效时，其后续的责任归属更显得尤为重要。

一、未注册公司的股权协议是否具有效力？

在尚未正式注册成立公司的情况下，所签订的股权协议已然具备法律效力。这代表着，一旦公司成功设立，所有在设立过程中由发起人以设立中公司的名义所承担的对外负债，都将由成功设立后的公司来承担清偿的责任。这既是一种法律上的约定，也是对公司发起人的一种保护。

假如公司未能如愿设立成功，那么在设立过程中，若发起人以自身名义对外签署了相关合同，此时发起人将需要承担起相应的法律责任。这是为了保障交易的公平性和合法性，同时也是对其他合同方的权益保护。

根据《中华人民共和国民法典》的相关规定，有效的民事法律行为需要满足一定的条件，如行为人需具备相应的民事行为能力、意思表示真实且不违反法律、行政法规的强制性规定等。

二、五人成立公司的贷款偿还问题与法人责任

在五人共同成立的公司中，若公司无法偿还以公司名义进行的借贷行为所产生的贷款，银行有权通过司法途径来清理公司的净资产。在这个过程中，作为法人的公司代表，虽然会首当其冲地面临相关风险，但若法人代表并未为公司的借贷行为提供担保及保证，其个人所承担的损失将相对有限。

值得注意的是，即便法人代表未提供担保，其诚信记录仍可能受到影响。这意味着，在未来进行其他贷款业务时，该法人代表可能会遇到一定的阻碍。在商业活动中，无论是公司还是其法人代表，都需要审慎行事，以确保自身权益不受损害。

股权协议的效力及其所引发的责任问题涉及到多个方面的因素。在商业活动中，各方应充分了解相关法律法规，以确保自身权益得到充分保障。